В какой валюте выгоднее хранить сбережения?
Большинство людей уверены, что держать сбережения в долларах намного надежнее и выгоднее на длинных дистанциях, нежели в рублях. На первый взгляд выгода очевидна, ведь курс доллара вырос в несколько раз относительно рубля за последние 20 лет. Но для полной картины необходимо учитывать инфляцию и ставки по депозитам.
Предлагаю вашему вниманию расчет доходности сбережений в рублях и долларах с 2000 по 2020 годы. Не будем трогать первые годы после развала СССР: там страх и ужас, денег ни у кого нет, инфляция четырехзначная, а понятие ""сберегательный вклад"" исчезло из банковской практики до 1995 года.
Предположим, 2 товарища к 1 января 2000 года накопили по 100 тыс. рублей каждый и спорят, как их лучше сберечь. Довольно весомая сумма, между прочим. В переводе на наши, октябрьские 2021 рубли по покупательной способности (с учетом инфляции) - это 722 тысячи рублей. Один товарищ решил все оставить в рублях, а второй сразу же купил на всю сумму доллары. Деньги кладем в банк на годовой депозит и каждый год реинвестируем (с реинвестированием самый выгодный вариант). Первый увлекательный момент: до 2011 года лицензированные банки РФ не предоставляли услуг по валютным вкладам, придется хранить под подушкой.
Значит, до 2011 года доллары хранились под подушкой, а с 2011 отправились на депозит.
В этом сценарии 100 000 рублей, конвертированные в 3 551 доллар за 20 лет превратились бы на конец 2020 года в 4 722 доллара или по курсу usd/rub 74,41 на 30 декабря 2020 года в 351 394 рубля. Инфляция за 20 лет оказала давление на депозит в 300 тысяч (в рублевом эквиваленте) и в итоге на руках оказалась сумма по покупательной способности 2000 года эквивалентная 51 233 рублям. Итог: инфляция выиграла и съела половину первоначальной суммы.
Если бы наш долларовый товарищ нашел какие-то альтернативы валютным депозитам с 2000 по 2010 годы (вообще ничего не слышал о таком, как раньше баксы хранили?), например, вывез бы их в США и там положил в банк под %, то сумма сбережений к концу 2020 составила бы 6 561 доллар или 482 тысячи рублей. В пересчете на покупательную способность 2000 года это 71 тысяча рублей. Снова инфляция на коне, съела больше четверти сбережений.
А теперь вернемся к рублевому товарищу. Один раз положив 100 тыс в банк через 20 лет он получил 576,5 тыс.руб. По курсу 2000 года это эквивалентно 84 053 рублям, что оказывается выгоднее двух предыдущих сценариев с долларом.
Рассмотрим еще пример, в котором товарищи решили поспорить в 1997 году (перед тяжелейшим кризисом 1998). За 23 года были бы получены суммы 850 тыс.руб и 1 млн.621 тыс.руб. в пользу долларов. В пересчете на покупательную способность 1997 года это 47 тыс и 89 тыс.руб. в пользу долларового хранения.
Единственный условно удачный период для владения валютой - последние 10 лет. Валютный кризис 2014 года в совокупности с низкими % ставками в крупных банках давали шанс $ на опережающую динамику. Но опять же, нюансы в мелочах. Пока Сбербанк предлагал скромные на тот период 8-10% годовых на депозиты в рублях, Кредит Европа банк с той же страховкой АСВ предлагал вклады под 17% годовых в - тут $ снова бы дал меньшую доходность.
Выводы:
1) Ни доллары, ни рубли на длинном горизонте не могут даже обогнать инфляцию, как бы удачно вы их не купили, не говоря уже о приумножении средств. Но выгоднее, однозначно, хранить сбережения в рублях на депозите, нежели в долларах.
2) Сплетни, слухи, новости, аналитика, прогнозы про выгоду от покупки доллара - ложь и провокация. 99% любителей валюты делают выводы, смотря лишь на динамику пары usd/rub, не учитывая множество других факторов, оказывающих решающее значение (инфляция, % по депозитам, реинвестирование со сложным %). Публиковать тревожные валютные новости любят брокерские компании (чем больше народ совершает сделок - тем выше комиссионный доход) и даже обычные СМИ (панические, кликбейтные заголовки приносят повышенную прибыль от встраиваемой рекламы).
3) Ключевая сила доллара - защитная функция. Удачно купив валюту перед кризисом и продав через пару лет, можно не только спастись от обесценения национальной валюты, но и заработать. Проблема лишь в том, как предугадать кризис. При этом заработать удастся лишь спекулятивно на коротком горизонте. Например, на рассматриваемом нами периоде 1997-2020 было 3 серьезных кризиса, доллар вырос в 13 (!) раз, вот только в итоге одни убытки из-за долгого пребывания в валюте.
4) Хотите грамотно и с гарантией прибыли вложить деньги? Хрен вам! Так не бывает, гарантировать никто ничего не может. Лучше потратьте лишние деньги на себя: порадуйтесь новыми покупками, путешествиями, эмоциями, гастрономическими излишествами. А лишние деньги, заморозка или потеря которых не ущемит ваших интересов, лучше проинвестировать в фондовый рынок: в компании с понятными, перспективными и прозрачными бизнес идеями и с высокой финансовой устойчивостью. Но не забудьте для начала создать финансовую подушку безопасности.